宝色股份：2015年第三季度报告全文

  本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何

  虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连

  未亲自出席董事姓名 未亲自出席董事职务 未亲自出席会议原因 被委托人姓名

  公司负责人高颀、主管会计工作负责人申克义及会计机构负责人（会计主管人员）刘义

  公司报告期末至季度报告披露日股本是否因发行新股、增发、配股、股权激励行权、回购等原因发生变化

  非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分） 18,139.95

  计入当期损益的政府补助（与企业业务紧密关联，依照国家统 主要递延拆迁补贴，购置新能源

  对公司根据《公开发行证券的公司信息公开披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损

  益项目，以及把《公开发行证券的公司信息公开披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性

  公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息公开披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义、列

  受宏观经济下降带来的压力的持续影响，需求不旺，引发化工行业投资放缓，由此将出现持续市场低迷，加

  截至报告期末，应收账款净额27,599.71万元，虽然由行业特点影响形成，但随着帐龄的增加，期末应

  收账款坏账的风险进一步加大。公司本着谨慎性原则对应收账款提取了相应的坏账准备，为降低风险，

  公司从事的特材非标装备制造业是一个技术密集型行业，对核心技术人员的依赖性较高，然而随着

  行业竞争日趋激烈，企业对人才的重视度慢慢的升高，核心技术人员的机会和选择也慢慢变得多，核心人员流

  公司所签订的部分合同金额大、生产周期长，设计、技术交流环节所需时间具有不确定性，宏观经济

  公司未知前 10 名无限售流通股股东之间，以及前 10 名无限售流通股股东和前 10

  1、尤颖通过普通证券账户持有 0 股，通过信用交易担保证券账户持有 1,404,500

  参与融资融券业务股东情况说明（如有）股，合计持有 1,404,500 股；2、王正通过普通证券账户持有 138,300 股，通过信用

  公司前 10 名普通股股东、前 10 名无限售条件普通股股东在报告期内是否进行约定购回交易

  公司前 10 名普通股股东、前 10 名无限售条件普通股股东在报告期内未进行约定购回交易。

  减少4,992.78万元，归属于母公司净利润-1,560.57万元，同比下降4,788.08万元，受宏观经济下行压力持续

  影响，与装备制造业密切相关的固定资产投资增速、工业增加值在2015年创近年最低值，具体表现为需求

  不旺，产能过剩，导致公司收入下降，毛利率被压缩。特别是公司子公司所从事“两碱一盐”行业，市场

  饱和，且竞争环境恶劣，使得子公司开工不足，收入大幅下降，从而导致严重亏损。

  6 连续螺旋折流板换热器 研发进行中 制、钻孔等工作，最终设计一种双壳程

  钢钢复合板、镍钢复合板焊缝拍片 完成试件检测工 与密度差异影像在底片中的差异，区分

  10 管板焊接变形的研究 研发进行中 方式及焊接方法对管板焊接收缩量的影

  报告期内公司的无形资产、核心竞争能力、核心技术团队或关键技术人员（非董事、监事、高级管理人员）

  与上年同期相比，报告期内公司前五大供应商采购金额占当期采购总额的比例略有上升，对公司的未

  与上年同期相比，报告期内公司前五大客户合计销售收金额占当期销售总额的比例有明显提高，主要

  是因为公司产品属于非标定制，是根据客户项目的规模及需求生产制造，所以根据不同项目的合同订单，

  报告期内，公司管理层按照董事会制定的战略目标，围绕年度经营计划，认真落实各项工作任务。报

  告期内，公司紧紧围绕技术研发、市场营销、内部管理、公司治理、人才引进与培养等方面展开工作，不

  公司在 2015 年度的经营目标是力争实现营业收入 72,000 万元，净利润 3,714 万元。2015 年前三季度，

  公司实现营业收入 43,130.95 万元，占年度经营计划的 60%；由于经济下行和市场环境的剧烈影响，归属

  对公司未来经营产生不利影响的重要风险因素、公司经营存在的主要困难及公司拟采取的应对措施

  公司的客户群主要集中在石油、化工、冶金等传统行业，因此，石化行业的发展状况及景气程度将直

  接影响公司的经营业绩。目前国内外经济形势依然比较错综复杂，全球经济复苏缓慢，经济增长动力不足，

  在国内宏观经济转型、经济结构调整的大背景下，石化、冶金等行业产能过剩问题严重，下业市场需

  求低迷，面对平淡的市场需求或更加激烈的市场竞争，将给公司市场营销带来一定的风险和挑战，从而直

  对策：面对低迷的市场现状，公司一方面应提高营销人员的专业素质和对市场信息的敏感、洞察能力；

  另一方面应群策群力，深耕细作，立足国内市场，积极开拓国际市场，通过多渠道、多方位进行市场调研

  和信息收集，紧密跟踪行业动态和市场变化，深度挖掘老客户的潜在需求和潜在的新客户，同时积极探索

  虽然经过多年的沉淀与积累，公司在技术研发、市场营销、人才储备、品牌建设等方面形成了相对竞

  争优势，在特材非标装备制造行业具有领先地位，然而随着国内其他竞争对手产品品质和技术水平的不断

  提高，行业竞争格局不断升级，若公司不能通过技术研发与服务创新等途径在特材非标装备主业中继续保

  对策：公司将充分利用已有的技术和市场等优势，通过工艺改进或创新，提高产品的质量和档次，使

  公司产品面向高端市场发展，提高整体利润水平；通过自主研发，开发新产品，开拓新兴市场领域，调整

  公司属于特材非标装备制造行业，产品主要根据客户的特殊要求以销定产。由于产品的生产周期较长，

  公司与客户之间一般采取分期收付款方式履行合同，且产品的质保期较长，公司应收款回收的期限较长，

  在应收款回收过程中，有可能由于国家的资金紧缩政策、客户资金安排、项目开工进度、交货延迟、产品

  质量等问题，影响应收账款的及时回收，而导致企业的生产经营活动资金紧张和发生坏账损失的风险。

  对策：科学组织生产，保证按期交货，加强质量内控管理，提高产品质量，最大限度消除回收资金障

  碍。为防止应收账款坏账，公司营销部门专门成立了清欠小组，分工负责各区域的回收账款工作，采用多

  当前，国内宏观经济转型尚需时日，经济结构依然处于调整中，经济的增长速度缓慢，劳动力成本不

  断上升，企业的经营压力日趋严峻。公司所处的特材装备制造行业与国家宏观经济政策、产业政策等有着

  密切联系。如果近几年石油化工、冶金、电力等传统行业投资持续放缓，核电、军工等领域市场开拓又需

  要一定周期，公司订单情况可能会受较大影响，所以经营业绩存在不确定的风险。

  对策：公司正在努力通过技术改造和工艺优化等方式提升传统产业装备制造水平，同时大力开拓核电、

  军工、海洋工程等新兴领域市场，实现转型升级、完善产业结构，提高抵御市场风险的能力，同时实施“全

  公司从事的特材非标装备制造行业是一个技术密集型行业，对核心技术人员的依赖性较高，经过多年

  的培养和积累，公司拥有了一大批高级专业技术人员，虽然公司在制度上、激励机制等方面制定了一系列

  防止核心技术人员流失的有力措施，然而随着行业竞争日趋激烈，企业对人才的重视度越来越高，核心技

  术人员的机会和选择也慢慢的变多，核心人员流失将对公司的长远发展产生不利影响。此外，在未来经营过

  程中，随着公司向总包工程业务规模的转变，也存在专业设计、工艺研发、现场服务等方面人才短缺的风

  对策：一方面，强化“以人为本”的理念，重视核心人员的职业规划，为他们创造更多的工作平台和

  发展空间；完善薪酬体制，为他们提供更加合理、有竞争力的薪酬；另一方面，充分利用与科研院所、高

  公司于 2012 年 5 月通过了江苏省高新技术企业复审，按照《高新技术企业认定管理办法》的相关规

  定，公司高新技术企业证书将于 2015 年 5 月到期，所以公司于 2015 年 5 月完成了高新技术企业重新认定

  募投项目的市场前景依赖于石化、海洋、核电、环保等行业超限装备的市场需求，尽管公司已对募投

  项目的市场前景进行了充分的调研和论证，也拥有一定的战略合作客户，但随着国家政策、行业需求的不

  断变化，公司主营业务所在的行业发展前景存在一定的不确定性，且公司在开拓新市场的过程中也会面临

  一定的不确定性，如果未来上述行业的市场需求增长低于预期，或新市场的开发推广与公司预测产生偏差，

  对策：密切关注行业动态，深度挖掘客户的需求，抢抓国内外传统行业项目设备订单，特别是特大型、

  重型特材非标装备，同时进一步加快海洋、核电、环保、军工等新兴领域市场的开拓步伐，加快新产品的

  一、公司或持股 5%以上股东在报告期内发生或以前期间发生但持续到报告期内的承诺事项

  宝色股份股票的锁定期限在原有锁定期限基础上自动延 2014 年 10 月 2014.10.10-

  长 6 个月；在延长锁定期内，不转让或者委托他人管理 10 日 2019.10.09

  交易日的收盘价均低于首次公开发行价格（期间公司如 10 日 2015.10.09

  山 西 华 鑫 依照《公司法》、《证券法》、中国证监会和深交所的相关 承诺期到

  宝 钛 集 团 持有的宝色股份股票。违反上述承诺，本集团同意主动 2017 年 10 月 2017.10.10-

  有限公司 披露、公开道歉，同时将违反承诺减持股票收益归宝色 10 日 2019.10.09

  有 色 金 属 害上市公司或者其他股东的利益，包括但不限于： 长期 正在履行

  南 京 宝 色 回购价格以首次公开发行价格和二级市场价格孰高者确 2014 年 09 月

  存在因违反法律、法规被工商、税务、环保、土地、劳 2014 年 09 月

  宝 钛 集 团 额补偿。违反上述承诺，本集团同意主动披露、公开道 2014 年 09 月

  股份公司 12 日）起 3 个月内不再筹划重大资产重组事项。 12 日 015.9.11

  小股东所作承 自 2015 年 7 月 10 日期，拟在未来 3 个月内，通过二级

  募 集 资 金 调整后 本 报 告 到 预 定 本 报 告 告期末 是 否 达 行 性 是

  承 诺 投 资 投资总 期 投 入 可 使 用 期 实 现 累计实 到 预 计 否 发 生

  原募投项目“特材管道、管件产业化项目”已整体变更。 变更后的“一期钛、镍、锆等材料装备制

  2015 年 1 月 29 日，公司 2015 年第一次临时股东大会，审议通过了《关于南京宝色股份公司变更募投

  项目的议案》，原募投项目“特材管道、管件产业化项目”变更为“一期钛、镍、锆等材料装备制造

  生产厂区（超限装备制造厂房）项目”后，项目实施地点由“江苏省南京市江宁滨江经济开发区宝象

  路 15 号”变更为“景明大街以西，宝象路以南，南京宝色股份公司现有厂区对面”。

  尚 未 使 用 的 募 集 资 公司尚未使用的募集资金将用于募投项目后续资金支付，募集资金存放于公司在交通银行江苏省分

  露 中 存 在 的 问 题 或 报告期内，公司募集资金不存在未按规定使用以及相关信息未及时、真实、准确、完整披露的情况。

  2014 年 12 月 11 日，公司向上海国际经济贸易仲裁委员会（上海国际仲裁中心）提出的仲裁申请获得

  正式受理，并于当日发布公告披露了本公司与雅鹿集团股份有限公司（以下简称“第一被申请人”）、江苏

  雅鹿石化有限公司（以下简称“第二被申请人”）合同纠纷一案的情况。2015 年 8 月 3 日下午 1:30 在江

  苏省苏州市西环路 1638 号国际经贸大厦 9 楼 902 室，仲裁庭对本案进行了开庭审理，第一被申请人和第

  二被申请人经上海贸仲委依法送达开庭通知，但均未出庭，仲裁庭依据仲裁法和仲裁规则进行了缺席审理。

  有关本案的具体内容和进展情况详见公司于 2014 年 12 月 11 日、2015 年 8 月 4 日刊登在《中国证券

  证券报》、《证券时报》、《证券日报》和巨潮资讯网上的《南京宝色股份公司重大仲裁公告》（公告编号：2014-020）和《南京宝色股份公司重大仲裁事项进展公告》（公告编号：2015-038）。

  公司现金分红政策的制定和实施情况符合《公司章程》的相关规定和股东大会决议的要求，分红标准

  和比例明确清晰，相关的决策程序和机制完备，独立董事尽职履责并发挥了应有的作用，同时中小股东拥

  2015 年 4 月 22 日，公司第三届董事会第四次会议审议通过《关于公司 2014 年度利润分配预案的议案》：

  元（含税），合计派发现金股利人民币 8,484,000.00 元（含税）。剩余未分配利润结转以后年度。

  2015 年 5 月 15 日，公司 2014 年度股东大会审议通过了《关于公司 2014 年度利润分配预案的议案》，

  五、预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损、实现扭亏为盈或者与上年同期相

  受宏观经济下降带来的压力持续影响，与装备制造业紧密关联的固定资产投资增速以及工业增加值在2015年

  创近年最低值，化工、冶金等下业需求不旺，产能过剩，特别是子公司所从事的“两碱一盐”行业，

  市场饱和、竞争环境恶劣，使其开工不足，因此导致其严重亏损，因此公司总体收入下降，毛利率被压缩，

  预计第四季度此形势仍未能明显改善，因此预计2015年全年净利润与上年同期相比将出现较大幅度下滑。

  按照中国证监会《关于上市公司大股东及董事、监事、高级管理人员增持本公司股票相关事项的通知》

  （证监发【2015】51 号）文件精神，为维护公司股价稳定，切实维护广大投资者利益，同时基于对公司

  未来发展和长期投资价值的充足信心，宝钛集团自 2015 年 7 月 10 日起，拟在未来 3 个月内，通过二级市

  场购买或其他合法合规方式增持本公司股份，增持数量保证不导致公司股权分布不具备上市条件，并承诺

  2015 年 7 月 15 日~7 月 21 日，宝钛集团通过深圳证券交易所集合竞价交易系统增持本公司股份 500,000

  本次增持前，宝钛集团持有公司股份为 115,700,000 股，占公司总股本的 57.2772%，本次增持后，宝

  2015 年 9 月 29 日，公司接到宝钛集团通知，宝钛集团本次增持公司股份计划已经实施完毕。

  本期发生同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的纯利润是：元，上期被合并方实现的纯利润是：

  本期发生同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的净利润为：元，上期被合并方实现的净利润为：

  证券之星估值分析提示宝色股份盈利能力比较差，未来营收成长性优秀。综合基本面各维度看，股价偏高。更多

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